2025年11月，谷歌正式宣布其第七代TPU芯片Ironwood将于未来几周全面上市。这款被业界誉为“英伟达Blackwell最强竞争对手”的AI芯片，单芯片峰值算力高达4.6 PFLOPS（FP8），与英伟达B200的4.5 PFLOPS正面交锋。更令人震撼的是，谷歌同时披露人工智能初创公司Anthropic计划使用高达100万颗Ironwood TPU运行其Claude模型，这一订单规模创下AI计算领域新纪录。

与Ironwood芯片同步亮相的OCS（光路交换）技术，正成为谷歌对抗英伟达的“秘密武器”。据SemiAnalysis分析，OCS定制化网络使谷歌整体网络吞吐量提升30%，功耗降低40%，数据流完成时间缩短10%，网络宕机时间减少50倍。这项技术突破不仅重塑了AI算力基础设施的竞争格局，更让一批A股上市公司站上了风口。

01 技术革命：为什么Ironwood+OCS是游戏规则改变者？

Ironwood的强大不仅在于单芯片性能，更在于其集群扩展能力。谷歌透露，单个Ironwood Pod可连接高达9216颗芯片，总算力达到42.5 ExaFLOPS，是全球最大超算El Capitan算力的24倍多。这一规模远超英伟达NVL72系统72个加速器的连接极限。

OCS光交换技术是谷歌的“杀手锏”。与传统电交换机不同，OCS通过光信号直接传输数据，完全绕开光电转换步骤，在芯片间建立“光速公路”。这项技术最革命性的优势在于协议透明性——当网络速率从800G升级至1.6T甚至3.2T时，只需更换两端光模块，OCS主干网络无需改动。这意味着谷歌数据中心网络基础设施的生命周期从传统的3-5年延长至10年以上，资本开支降低30%。

功耗优势同样惊人。传统数据中心网络设备是耗电大户，而OCS技术使谷歌网络功耗降低40%。按一个超大规模数据中心年电费3000万美元计算，单是网络环节每年可节省1200万美元。对于需要部署数十万芯片的AI训练集群，这种能效优势可转化为数亿美元的运营成本节约。

谷歌的长期战略由此清晰：通过“Ironwood芯片+OCS网络+Axion CPU”的垂直整合，构建从硬件到软件的全栈AI生态，摆脱对英伟达的依赖。这种系统级优化使谷歌在总拥有成本（TCO）上具备明显优势，正如谷歌云AI与基础设施负责人Amin Vahdat所言：“Ironwood是我们迄今为止功能最强大、最节能的TPU”。

02 市场空间：从1.2万台到30万台的指数级增长

OCS光交换市场正迎来爆发式增长。行业预测显示，2025年全球OCS设备出货量约1.2万台，到2030年这一数字将增长至30万台，年复合增长率高达90%。

这一增长由多重因素驱动。AI算力需求正从训练向推理扩展，需要更大规模、更高能效的算力集群。谷歌、微软、亚马逊等云巨头纷纷布局自研芯片，减少对英伟达的依赖。这些因素共同推动OCS技术从谷歌内部应用向全行业普及。

应用场景多元化拓展。除超大规模数据中心外，OCS技术正渗透至金融高频交易、智能电网、运营商网络等领域。高盛、摩根大通等金融机构计划在2027年试点OCS专网，以满足交易时延低于50纳秒的极端要求；国家电网预计2026年采购OCS设备超3000台，用于智能电网数据传输。

产业链价值分配向核心环节集中。OCS产业链分为核心元件、整机制造和系统集成三个环节，其中MEMS微镜阵列等核心元件占整机成本50%-60%，单套价值1.2-1.4万美元，是价值量最高的环节。这一定位使掌握核心技术的企业拥有最强议价能力和持续增长潜力。

03 六家A股核心受益公司解析

随着Ironwood芯片量产和OC技术推广，A股市场中与谷歌供应链相关的公司迎来明确机遇。

光库科技（300620）：OCS交换机独家代工厂商，单台价值30000美元。公司通过子公司武汉捷普为谷歌提供OCS交换机代工服务，是谷歌OCS网络最直接受益者。作为独家供应商，光库科技订单能见度高，将随谷歌产能扩张持续放量。

德科立（688205）：下一代光机模组供应商，单台价值10000-20000美元。公司正在送样下一代320×320通道方案的光机模组，技术壁垒高。一旦通过认证，将分享高端光模块市场增长红利。

赛微电子（300456）：MEMS振镜核心供应商，单台价值6000美元。公司通过瑞典Silex子公司为谷歌OCS提供MEMS微镜阵列，每台OCS交换机需要2颗芯片。赛微电子是全球MEMS纯代工龙头，与谷歌合作长达七年，工艺壁垒极高。

腾景科技（688195）：光学元件重要供应商，单台价值5000美元。公司提供棱镜、滤光片等光学元件（价值1000美元）以及定制光模块波分复用和环形光学器（价值4000美元），是OCS交换机内部光学组件关键合作伙伴。

太辰光（300570）：FAU单机间接供应商，单台价值1000美元。公司通过康宁间接向谷歌供应FAU单机，虽然单台价值相对较低，但凭借稳定的供应商关系受益于谷歌供应链扩张。

炬光科技（688167）：微透镜阵列供应商，单台价值276美元。公司提供二维微透镜阵列，单台OCS交换机需276通道。作为上游元件供应商，公司将随OCS市场规模扩大而稳步增长。

当谷歌以Ironwood芯片正面挑战英伟达，以OCS光交换技术重构网络基础设施，AI算力竞争已从“单芯片性能”升级为“系统级效率”的较量。那些在MEMS微镜、光机模组、光学元件等核心环节掌握技术、通过谷歌认证的A股公司，不仅是这轮技术革命的早期受益者，更在全球AI产业链重构中占据了一席之地。随着2026年Ironwood芯片全面量产，OCS网络从谷歌向全行业推广，这批“隐形冠军”的价值重估才刚刚开始。